Month: January 2024

SSEC -1.48% 从投资组合添加/删除 添加至自选组合 添加头寸 头寸已成功添加至： 请给您的持仓投资组合命名 创建新自选组合 创建 创建新持仓投资组合 添加 创建 + 添加其他头寸 结束 2024开年至今，市场平均下跌家数为3317家，平均股价已经跌近17%，历史上月跌幅超过17%的上一次，还是2016年的牛转熊股灾，即使历史大顶6124点的崩盘单月跌幅也没有超过17%。 2024年1月是历史第二大单月跌幅，这还是建立在有神秘资金救市的基础上，若没有神秘资金的支持，这个跌幅可能会靠近之前股灾的单月跌幅。 A股表现惨淡中，唯一跑赢市场的大板块是中特估指数，恰巧本轮中特估指数启动的位置，与2023年中特估行情启动的位置接近。 但去年中特估带领A股走出了一波300点的指数反弹，之后就连续跌到年初，本轮中特估行情能去到哪，可以看去年炒中特估时的市场特征。 市场大乱，涌向中特估 后视镜看2023年初，无论是内资还是外资，都对A/H股的期待十分之高，整个市场的情绪都很好，一是因为三年过去，深蹲已久的A股，都觉得要迎来一轮大反弹，而炒经济复苏的反弹，市场先是找跌了两年的大消费来炒，但炒了不到一个月，春节数据的弱势，令消费指见顶，连跌了一年，至今跌去17%。 若附上PE来看，2023年1月整个大消费指数的PE是31倍，而2021年顶部时是61倍PE，尽管大消费指数跌了17%，现在PE仍有21.4倍的水平，整体上还是不便宜的，但很多消费股龙头已经创近2-3年以来的新低，可见2021年的公募大抱团炒出了多夸张的估值。 同样，2021-2022年最拥挤的新能源赛道，在2023年1月跟大市反弹了6%，但之后2月AI股跑出高收益，吸引了部分公募资金剁仓新能源，追高AI。同时，由于前两年过度透支业绩，头部公司在高基数下，增长环比放缓，进入了杀估值阶段。 新能源指数在2021年底，最高点PE为46倍，2023年1月跌到25倍PE，中间跌去17%。过去一年里，该指数再跌去40%，在宁王都创下近3年新低后，指数PE为12.6倍。 2023年初，曾经最拥挤的赛道股和消费股都进入杀估值阶段，意味着资金从风险资产（过高的估值）撤出，而流向的是中特估和AI，这也是去年常提到的跷跷板两端。 AI是代表追求高收益的风险标的，中特估即是三桶油、三大运营商代表的高股息公司。 2023年1-5月，中特估指数最高涨超33%。若拉长1年，2023年至今中特估指数只涨了15%，该指数从最高位时回撤近20%。从指数PE变化来看，中特估启动时的PE为6.3倍，见顶时为8倍PE，而现在为7.8倍PE。 也就是说炒到最离谱时，整个指数只是从6.3倍炒到8倍，这与以前市场把一个原本定价20倍PE的行业，炒到100倍PE以上完全不同。 但实际上还是有不少人被套牢的，原因跟A股以往炒作赛道股的逻辑有关。 在刚提出中特估概念时，由于中特估概念的范围特别大，上头也未定性怎么样算中特估？是带有中字头就算？还是要有高股息？…

TSLA -1.80% 从投资组合添加/删除 添加至自选组合 添加头寸 头寸已成功添加至： 请给您的持仓投资组合命名 创建新自选组合 创建 创建新持仓投资组合 添加 创建 + 添加其他头寸 结束 出品 | 虎嗅科技组 作者 | 杜钰君 特斯拉经营利润下降 35%，所有人都以为马斯克要焦虑了。可东边不亮西边亮，这位“硅谷钢铁侠”直接整了个大活，将脑机相关的概念股拉到了涨停。 1月29日，埃隆·马斯克在社交平台x上表示，致力于研发侵入式脑机接口（Brain–computer interface ，简称BCI，连接大脑和外部设备之间进行信号交流的媒介）技术的初创公司 Neuralink，在旧金山首次实现了脑机接口芯片在人脑中的植入，初步结果显示，神经元尖峰检测很有前景。 图片来源 ：马斯克在X平台发文原文 马斯克似乎永远不会把鸡蛋全放在一个篮子里。…

US500 -1.51% 从投资组合添加/删除 添加至自选组合 添加头寸 头寸已成功添加至： 请给您的持仓投资组合命名 创建新自选组合 创建 创建新持仓投资组合 添加 创建 + 添加其他头寸 结束 DJI -0.80% 从投资组合添加/删除 添加至自选组合 添加头寸 头寸已成功添加至： 请给您的持仓投资组合命名 创建新自选组合 创建 创建新持仓投资组合 添加 创建 + 添加其他头寸 结束…